전세계적으로 국방비를 확대하고 있는 요즘, 미국 방산 레버리지 ETF인 DFEN 주가도 급등하고 있습니다.
솔직히 이러한 전쟁 위기가 고조되는 상황이 걱정되긴 하지만요, 걱정하면서 살기 보다 투자는 해야 하겠죠?
미국 항공우주, 방위산업 지수를 3배 레버리지로 추종하는 DFEN 핵심만 알아보겠습니다.
1.미국 방산 ETF 레버리지 DFEN
2024년 7월부터 최근 1년간 주가가 무려 96% 급등한 DFEN은 미국 방산&항공우주 산업 지수를 3배 추종하고 있습니다.
즉 3배 빨리 오르고, 떨어질 경우에도 3배 빨리 떨어진다는 거죠.
2017년 5월 3일에 상장한 꽤 역사가 오래된 ETF입니다.
수수료는 0.95%로 꽤 비싼 편입니다. 다만 대부분의 레버리지 ETF가 높은 수수료를 부과하고 있기 때문에, 상대적으로는 높다고 할 수 없다고 생각하네요.
최근 수익률을 보면 미리 매수할껄 이라는 생각이 절로 들기도 하네요.
| 기간 | 수익률 |
|---|---|
| 1개월 | 15.42% |
| 6개월 | 88.71% |
| 1년 | 96.6% |
| 5년 | 342.27% |
전 세게적으로 국방비 지출이 증가하고 있는 지금, 단기 투자자들이 많이 몰리고 있기도 합니다.
2. 배당
방산주는 전반적으로 배당이 높지 않은 편이기 때문에, DFEN 역시 배당이 높지 않습니다.
아래 년도별 배당을 한번 보시면, 1주당 배당금이 그렇게 높지 않은 것을 알 수 있죠.
평균 배당수익률은 0.4 ~ 1.8% 대입니다.
- 2020년: $0.08
- 2021년: $0.35
- 2022년: $0.09
- 2023년: $0.28
- 2024년: $3.88
다만 2024년에는 이례적으로 주당 배당금이 $3.88, 배당수익률은 무려 14.12%를 기록했습니다.
아래 공식 홈페이지에 조금 더 긴 이력이 있습니다.
https://www.direxion.com/product/daily-aerospace-defense-bull-3x-etf
2024년 배당수익률이 높았던 이유
2024년에는 특별배당금이 지급되었기 때문입니다.
가장 큰 이유는 2024년 미국 방위산업 주가가 크게 상승했기 때문인데요, 2024년 한해 상승률이 26%라는 높은 수익률도 선방했습니다.
특히 ETF는 연말에 리밸런싱 주기가 도래하기 때문에 운용사에서 개별주를 매매하게 되면서 발생하는 수익을 투자자에게 분배할 수도 있는 것이죠.
다만 이런 케이스는 매우 흔치 않다는 건 알아두셔야 합니다. 즉 DFEN은 배당은 생각하지 마시고, 오직 주가 수익률만 고려해서 투자 해야 합니다.
3. DFEN 투자 하지 않는 이유
방산, 우주 관련주는 정말 매력적인 종목입니다. 하지만 저는 DFEN 에는 투자 하지 않고 있습니다.
중요한 이유는 2가지 인데요, 레버리지 ETF 위험성, 단기간에 관심 받는 종목 이라는 이유 입니다.
레버리지 ETF 위험성
DFEN은 무려 3배 레버리지 ETF이기 때문에, 너무 위험합니다.
방산, 항공우주 ETF는 꾸준하게 성장하는 산업인것은 맞으나 주가는 항상 기업의 성장과 일치하지는 않습니다.
길게보면 우상향 주가를 보일 수 있지만 단기적으로는 현재와 같이 국가간 전쟁으로 주가가 급등할 수 있구요, 그렇다면 그만큼 하락폭도 크다는 의미입니다.
2020년 코로나 시기 90% 이상 폭락장
실제 2020년 2월 ~ 2020년 3월간 DFEN은 무려 90.43% 폭락했습니다.
이 시기에 만약 많은 돈을 투자했더라면 멘탈이 버틸 수 있었을까요? 저는 일상 생활도 제대로 못했을 것 같습니다.
현재 DFEN은 1년간 96%나 오른 수준이기 때문에 언제 다시 또 하락할 지 모릅니다.
따라서 현재 너무 많은 비중의 현금을 투자하는 것은 피하는 것이 좋다고 생각합니다.
물론 방위 산업에 대해서 깊게 공부하고, 국제 정세를 파악해서 단기 타이밍을 잘 노릴 수 있는 분이라면 괜찮겠지만요. 저는 그렇게 고수가 아니라서 피하는 것이 좋을 것 같습니다.